La Junta paga 0,60 puntos más de diferencial por las nuevas obligaciones

Tal como adelantó Extredato el pasado jueves, la Junta de Extremadura va a poner mañana en circulación una emisión de 25 millones de euros en obligaciones a 19 años, a un interés del 4,25% más el IPC interanual, según confirma la resolución de la Consejería de Economía y Hacienda publicada hoy en el DOE.

Este diferencial es 0,60 puntos superior al que el Gobierno regional paga por las obligaciones a 12 años emitidas en mayo del año pasado. Parece, por tanto, que la emisión se ha visto afectada negativamente por la rebaja de cuatro escalones que la agencia Moody’s ha impuesto a la solvencia de la Junta de Extremadura en los últimos meses (desde Aaa2 a A3).

La entidad directora de la operación ha sido Citigroup, que ya se ha encargó hace un año de la colocación privada de otros 25 millones de euros.

Se trata de la primera operación desarrollada conforme a la Orden del pasado 22 de febrero por la que se establecía para 2012 un tope de 446 millones de euros en emisiones de deuda pública. Esta emisión es la primera de la etapa Monago y la cuarta que lanza el Gobierno extremeño desde mayo de 2011, cuando por primera vez en muchos años se recurrió a la contratación de deuda pública a través de títulos de valores en lugar de préstamos o créditos con entidades financieras. La primera de las emisiones puesta en circulación el año pasados fue de cinco millones de euros en bonos a cinco años, con un interés fijo del 6,612%; la segunda, de once millones en obligaciones a ocho años, con un interés del 6,50%; y la tercera, de 25 millones en obligaciones a doce años con un interés variable del IPC interanual más el 3,65%.

Una vez completada la operación, la Junta de Extremadura tendrá 66 millones de euros de deuda pública en bonos u obligaciones negociables en los mercados, un recurso cada vez más común entre las comunidades autónomas. De hecho, Asturias y La Rioja se mantienen como las únicas regiones sin títulos en negociación.